2019年證券投資顧問考試科目《投資顧問業(yè)務》,考試采取閉卷機考形式,題型均為單項選擇題,考試題量均為120題,考試時間為180分鐘,60分及以上視為合格成績。
證券投資顧問考試題型均為選擇題,分為選擇題和組合型選擇題。
1.選擇題(共40題,每小題0.5分,共20分)以下備選項中只有一項符合題目要求,不選、錯選均不得分。
2.組合型選擇題(共80題,每小題1分,共80分)以下備選項中只有一項符合題目要求,不選、錯選均不得分。
【例題參考】
1.在市場風險管理流程中,經(jīng)( )或其授權的專門委員會批準,才能建立相應的內(nèi)部審批、操作和風險管理流程。
A.董事會
B.理事會
C.監(jiān)事會
D.證監(jiān)會
答案:A
解析:在市場風險管理流程中,經(jīng)董事會或其授權的專門委員會批準,才能建立相應的內(nèi)部審批、操作和風險管理流程。
2.下列關于周期型行業(yè)的說法,正確的是( )。
A.周期型行業(yè)的運行狀態(tài)與經(jīng)濟活動總水平的周期及其振幅并不緊密相關,這些行業(yè)收入增長的速率并不會總是隨著經(jīng)濟周期的變動而出現(xiàn)同步變動,因為他們主要依靠技術的進步,新產(chǎn)品推出及更優(yōu)質(zhì)的服務,從而使其經(jīng)常呈現(xiàn)出增長形態(tài)
B.周期型行業(yè)的運行狀態(tài)與經(jīng)濟周期緊密相關,當經(jīng)濟處于上升時期,這些行業(yè)相應衰落,當經(jīng)濟衰退時,這些行業(yè)相應擴張,且該類型行業(yè)收益的變化幅度往往會在一定程度上夸大經(jīng)濟的周期性
C.周期型行業(yè)的運行狀態(tài)與經(jīng)濟周期緊密相關,當經(jīng)濟處于上升時期,這些行業(yè)會跟隨其擴張,當經(jīng)濟衰退時,這些行業(yè)也相應衰落,且該類型行業(yè)收益的變化幅度往往會在一定程度上夸大經(jīng)濟的周期性
D.周期型行業(yè)的經(jīng)營狀況與經(jīng)濟周期的上升和下降階段都很穩(wěn)定,這種運動形態(tài)的存在是因為該類型行業(yè)的產(chǎn)品需求相對穩(wěn)定,需求彈性小,經(jīng)濟周期處于衰退階段對這種行業(yè)的影響也比較小
答案:C
解析:周期性行業(yè)是指和國內(nèi)或國際經(jīng)濟波動相關性較強的行業(yè),與經(jīng)濟周期直接相關。周期型行業(yè)的運動狀態(tài)與經(jīng)濟周期呈正相關,當經(jīng)濟處于上升時期時,這些行業(yè)會緊隨其擴張,當經(jīng)濟衰退時,這些行業(yè)也相應衰落。
3.證券組合管理的步驟有()
I 確定證券投資政策
II 進行證券投資分析
III 了解證券產(chǎn)品的特性
IV 投資組合的修正
A.II、III
B.I、II、III
C.III、IV
D.I、II、IV
答案:D
解析:III項屬于證券產(chǎn)品選擇的步驟;證券組合管理的步驟除以上三項外,還有進行證券投資分析、投資組合業(yè)績評估。
4.機構投資者在資金來源、投資目的等方面雖然不相同,但一般具有( )的特點。
I 收集和分析信息的能力強
Ⅱ 可通過適當?shù)馁Y產(chǎn)組合以分散風險
Ⅲ 只強調(diào)盈利
Ⅳ 投資資金來源分散而量小
A.I、Ⅱ
B.I、Ⅲ
C.I、Ⅳ
D.Ⅱ、Ⅳ
答案:A
解析:各類機構投資者的資金來源、投資目的、投資方向雖各不相同,但一般都具有投資的資金量大、收集和分析信息的能力強、注重投資的安全性、可通過有效的資產(chǎn)組合以分散投資風險、對市場影響大等特點。