三、判斷題
1.A
【解析】本題考查國債承銷業(yè)務(wù)資格的條件。
2.B
【解析】本題考查債券管理制度的發(fā)展歷史。l993年12月通過的《公司法》中規(guī)定，公司債券部分曾經(jīng)規(guī)定只有股份有限公司、國有獨資公司和兩個以上國有企業(yè)級其他兩個以上的國有投資主體投資設(shè)立的有限責(zé)任公司才能發(fā)行公司債券。
3.B
【解析】本題考查國債承銷業(yè)務(wù)的資格條件和資格申請。證券公司、保險公司和信托投資
公司可以在證券交易所債券市場上參加記賬式國債的招標(biāo)發(fā)行及競爭性定價過程，向財
政部直接承銷記賬式國債;商業(yè)銀行、農(nóng)村信用社聯(lián)社、保險公司租少數(shù)證券公司可以
在全國銀行間債券市場上參加記賬式國債的招標(biāo)發(fā)行及競爭性定價過程，向財政部直接
承銷記賬式國債。
4.A
【解析】本題考查我國投資銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史一股票發(fā)行方式的演變。
5.B
【解析】本題考查我國投資銀行業(yè)務(wù)的發(fā)展歷史～債券管理制度的發(fā)展歷史。并不是中國
證監(jiān)會制定，而是中國銀行間市場交易商協(xié)會。
6.A
【解析】本題考查實際控制人的概念。
7.A
【解析】本題考查上市公司關(guān)聯(lián)關(guān)系董事表決權(quán)的限制。
8.B
【解析】應(yīng)該是30日內(nèi)。發(fā)行的股份超過招股說明書規(guī)定的截止期限尚未募足的，或者
發(fā)行股份的股款繳足后，發(fā)起人在30日內(nèi)未召開創(chuàng)立大會的，認(rèn)股人可以按照所繳股款
并加算銀行同期存款利息，要求發(fā)起人返還。
9.A
【解析】本題考查股東的出席和代理出席的相關(guān)內(nèi)容。
10.B
【解析】應(yīng)該是25%。法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項公積金不得少于轉(zhuǎn)增前公
司注冊資本的25%。
11.A
【解析】本題考查無形資產(chǎn)的處置方式。
12.A
【解析】本題考查土地使用權(quán)的處置。
13.B
【解析】在企業(yè)股份制改組過程中，企業(yè)的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)及債權(quán)、債務(wù)必然隨之重組。
14.B
【解析】股份有限公司的發(fā)起人在出資時可以用貨幣、實物、工業(yè)產(chǎn)權(quán)或土地使用權(quán)作
價出資。
15.B
【解析】經(jīng)國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)批準(zhǔn)經(jīng)濟行為的事項涉及的資產(chǎn)評估項目，應(yīng)
該由國務(wù)院國有資產(chǎn)監(jiān)督管理機構(gòu)負(fù)責(zé)備案，而不是中央企業(yè)負(fù)責(zé)備案。
16.A
【解析】本題考查MM公司稅模型的命題一。
17.B
【解析】MM理論只考慮負(fù)債帶來的稅收抵免收益，卻忽略了負(fù)債同樣帶來的風(fēng)險和額
外費用。
18.A
【解析】本題考查凈經(jīng)營收入理論的相關(guān)內(nèi)容。
19.A
【解析】本題考查外部融資的范圍。
20.B
【解析】內(nèi)部融資的成本主要是機會成本，而不表現(xiàn)為直接的財務(wù)成本。
21.A
【解析】本題考查招股說明書摘要的相關(guān)知識。
22.B
【解析】經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，有限責(zé)任公司在依法變更為股份有限公司時，應(yīng)該是可以采取募
集設(shè)立方式公開發(fā)行股票。
23.B
【解析】包銷金額以確定的新股發(fā)行價格、配股價格或增發(fā)價格區(qū)間的上限為基礎(chǔ)計算。
應(yīng)該是增發(fā)價格區(qū)間的上限為基礎(chǔ)計算，而不是下限。
24.A
【解析】本題考查發(fā)審委組成的相關(guān)知識。
25.A
【解析】本題考查保薦機構(gòu)和保薦代表人開展保薦業(yè)務(wù)的基本要求。
26.B
【解析】投資價值研究報告應(yīng)該由承銷商的研究人員獨立撰寫并署名。
27.A
【解析】本題考查首次公開發(fā)行股票基本原則的相關(guān)知識。
28.B
【解析】保薦代表人應(yīng)當(dāng)為經(jīng)中國證監(jiān)會注冊登記并列入保薦代表人名單的自然人。
29.B
【解析】在創(chuàng)業(yè)板中，發(fā)行人公開發(fā)行股票前已發(fā)行的股份，自發(fā)行人股票上市之日起l
年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，而不是3個月。
30.A
【解析】本題考查網(wǎng)上發(fā)行與網(wǎng)下發(fā)行銜接的相關(guān)規(guī)定。
31.B
【解析】發(fā)行人應(yīng)當(dāng)針對實際情況在招股說明書首頁作“重大事項提示”，提醒投資者給
予特別關(guān)注，而不是扉頁。
32.A
【解析】實際控制人應(yīng)披露到最終的國有控股主體或自然人為止。
33.B
【解析】發(fā)行人已發(fā)行境外上市外資股的，應(yīng)披露股利分配的上限為按中國會計準(zhǔn)則和制度與上市地會計準(zhǔn)則確定的未分配利潤數(shù)字中較低者，而不是較高者。
34.B
【解析】上市公司信息披露事務(wù)管理制度應(yīng)當(dāng)經(jīng)董事會審議通過，而不是股東大會審議
通過。
35.B
【解析】認(rèn)定公司控制權(quán)的歸屬，既需審查相應(yīng)的股權(quán)投資關(guān)系，也需要根據(jù)個案的實
際情況，結(jié)合對發(fā)行人股東大會、董事會決議的實質(zhì)影響、對董事和高級管理人員的提
名及任免所起的作用等因素進(jìn)行分析判斷。
36.A
【解析】上市公司申請發(fā)行新股，最近36個月內(nèi)財務(wù)會計文件無虛假記載。
37.B
【解析】保薦機構(gòu)應(yīng)當(dāng)自持續(xù)督導(dǎo)工作結(jié)束后l0個工作日內(nèi)向中國證監(jiān)會、證券交易所
報送“保薦總結(jié)報告書”。而不是15個工作日。
38.B
【解析】向不特定對象公開募集股份，最近3個會計年度加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率平均不
應(yīng)低于6%。而不是5%。
39.B
【解析】非公開發(fā)行股票，發(fā)行對象不超過10名。
40.A
【解析】上市公司要建立募集資金專項存儲制度，募集資金必須存放于公司董事會決定
的專項賬戶。
41.B
【解析】認(rèn)股權(quán)證的存續(xù)期間不超過公司債券的期限，自發(fā)行結(jié)束之日起不少于6個月。
而不是不少于3個月。
42.B
【解析】上市公司應(yīng)該在可轉(zhuǎn)換公司債券期滿前3～5個交易El內(nèi)披露本息兌付公告，而
不是5～7個交易日。
43.B
【解析】當(dāng)公司股票增長到一定幅度，可轉(zhuǎn)換債券持有人若不進(jìn)行轉(zhuǎn)股，那么，他從轉(zhuǎn)
債贖回得到的收益將遠(yuǎn)低于從轉(zhuǎn)股中獲得的收益，而不是高于。
44.A
【解析】分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券中的公司債券和認(rèn)股權(quán)分別符合證券交易所上市條
件的，應(yīng)當(dāng)分別上市交易。
45.A
【解析】所謂可交換公司債券，是指上市公司的股東依法發(fā)行、在一定期限內(nèi)依據(jù)約定
的條件可以交換成該股東所持有的上市公司股份的公司債券。
46.B
【解析】短期融資券是指企業(yè)依照本辦法規(guī)定的條件和程序在銀行間債券市場發(fā)行和交
易，約定在一定期限內(nèi)還本付息，最長期限不超過365天的有價證券。
47.B
【解析】《證券法》第十六條規(guī)定，公開發(fā)行公司債券籌集的資金，必須用于核準(zhǔn)的用途，
不得用于彌補虧損和非生產(chǎn)性支出。
48.B
【解析】金融債券定向發(fā)行的，經(jīng)認(rèn)購人同意，可免于信用評級。
49.A
【解析】發(fā)行次級債券時，發(fā)行人應(yīng)組成承銷團，承銷團在發(fā)行期內(nèi)向其他投資者分銷
次級債券。
50.B
【解析】商業(yè)銀行發(fā)行金融債券沒有強制擔(dān)保要求;而財務(wù)公司發(fā)行金融債券，則需要
由財務(wù)公司的母公司或其他有擔(dān)保能力的成員單位提供相應(yīng)擔(dān)保，經(jīng)中國銀監(jiān)會批準(zhǔn)免
于擔(dān)保的除外。
51.B
【解析】應(yīng)該是公司也可以聘請國外證券公司擔(dān)任國際協(xié)調(diào)人。
52.A
【解析】向境外投資者募集股份的股份有限公司通常以發(fā)起方式設(shè)立。
53.B
【解析】上市公司所屬企業(yè)申請境外上市，要求該上市公司在最近3年連續(xù)盈利，而不
是5年。
54.B
【解析】財務(wù)顧問應(yīng)當(dāng)在所屬企業(yè)到境外上市當(dāng)年剩余時間及其后1個完整會計年度持
續(xù)督導(dǎo)上市公司維持獨立上市地位，而不是3個完整會計年度。
55.A
【解析】中國香港的招股章程必須符合香港公司條例、聯(lián)交所上市規(guī)則及公司登記規(guī)則
的要求。
56.B
【解析】收購人提出豁免申請的，應(yīng)當(dāng)聘請財務(wù)顧問等專業(yè)機構(gòu)出具專業(yè)意見。
57.A
【解析】一家財務(wù)顧問既可以為收購公司服務(wù)，也可以為目標(biāo)公司服務(wù)，但不能同時為
收購公司和目標(biāo)公司服務(wù)。
58.B
【解析】投資者在一個上市公司中擁有的權(quán)益，包括登記在其名下所持有的股份及雖未
登記在其名下但該投資者可實際支配表決權(quán)的股份。
59.A
【解析】特定對象取得本次發(fā)行的股份時，對其用于認(rèn)購股份的資產(chǎn)持續(xù)擁有權(quán)益的時
間不足12個月的，自股份發(fā)行結(jié)束之日起36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。
60.B
【解析】特殊目的公司系指中國境內(nèi)公司或自然人為實現(xiàn)以其實、際擁有的境內(nèi)公司權(quán)益
在境外上市而直接或間接控制的境外公司。
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