一、單項(xiàng)選擇題

1．B[解析]GP指普通合伙人，1P指有限合伙人。

2．A[解析]在個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)，特別是私人銀行業(yè)務(wù)中，最常見(jiàn)的法人客戶是企業(yè)法人。企業(yè)法人是指以盈利為目的，獨(dú)立從事商品生產(chǎn)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的法人。

3．B[解析]B項(xiàng)是問(wèn)卷調(diào)查的優(yōu)勢(shì)。

4．B[解析]社會(huì)保險(xiǎn)是指通過(guò)國(guó)家立法形式，以勞動(dòng)者為保障對(duì)象，政府強(qiáng)制實(shí)施，提供基本生活需要的一種保障制度，具有非營(yíng)利性、社會(huì)公平性和強(qiáng)制性等特點(diǎn)。如養(yǎng)老保險(xiǎn)、失業(yè)保險(xiǎn)、基本醫(yī)療保險(xiǎn)。

5．C[解析]退休養(yǎng)老規(guī)劃是根據(jù)客戶的財(cái)務(wù)資源對(duì)客戶未來(lái)可以獲得的退休生活進(jìn)行合理規(guī)劃，內(nèi)容包括理想退休后生活設(shè)計(jì)、退休養(yǎng)老成本計(jì)算和退休后的收入來(lái)源估計(jì)和相應(yīng)的儲(chǔ)蓄、投資計(jì)劃。

6．B[解析]當(dāng)事人互負(fù)債務(wù)，沒(méi)有先后履行順序的，應(yīng)當(dāng)同時(shí)履行，故8項(xiàng)說(shuō)法錯(cuò)誤。

7．C[解析]陌生電話前的準(zhǔn)備工作有：①了解電訪客戶的背景。②了解本行的產(chǎn)品服務(wù)及其優(yōu)勢(shì)。③明確電話目的和內(nèi)容、話術(shù)。④做好心理準(zhǔn)備。

8．C[解析]期貨交易的制度主要包括保證金制度、每日結(jié)算制度、持倉(cāng)限額制度、大戶報(bào)告制度和強(qiáng)行平倉(cāng)制度。

9．C[解析]C項(xiàng)屬于財(cái)產(chǎn)權(quán)，但不屬于知識(shí)產(chǎn)權(quán)中的財(cái)產(chǎn)權(quán)。

10．D[解析]強(qiáng)行平倉(cāng)的幾種情形：會(huì)員結(jié)算準(zhǔn)備金余額小于零，并未能在規(guī)定時(shí)限內(nèi)補(bǔ)足；持倉(cāng)量超出其限倉(cāng)規(guī)定；因違規(guī)受到交易所強(qiáng)行平倉(cāng)處罰；根據(jù)交易所的緊急措施應(yīng)予強(qiáng)行平倉(cāng)。

11．B

12．B

13．B[解析]電子式儲(chǔ)蓄國(guó)債是財(cái)政部在境內(nèi)發(fā)行的，以電子方式記錄債權(quán)的不可流通人民幣債券。

14．D[解析]黃金市場(chǎng)由供給方和需求方組成。黃金的供給方主要有產(chǎn)金商、出售或借出黃金的中央銀行、打算出售黃金的私人或集團(tuán)。D選項(xiàng)屬于黃金的需求方。

15．A[解析]一些商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)了大量與債券相關(guān)的理財(cái)產(chǎn)品，主要是通過(guò)投資銀行間市場(chǎng)債券類(lèi)金融工具來(lái)獲取投資收益，這些產(chǎn)品具有風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較低、收益穩(wěn)定的特征。與同期限的存款相比，債券收益相對(duì)較高。對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)承受能力相對(duì)較低的客戶來(lái)說(shuō)，債券類(lèi)產(chǎn)品是一個(gè)不錯(cuò)的選擇。B、C、D項(xiàng)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)都比A項(xiàng)高。

16．B[解析]在國(guó)內(nèi)的實(shí)踐中，為了吸引到投資人，有些私募股權(quán)投資基金往往采用 “優(yōu)先收回投資機(jī)制”和“回拔機(jī)制”，確保有限合伙人在收回投資之后，普通合伙人才可以享有利潤(rùn)分配，以保障普通合伙人與有限合伙人利益的一致性。因此，“優(yōu)先收回投資機(jī)制”是保障有限合伙人利益的一種機(jī)制。

17．B[解析]匯票持有人為避免資金積壓，不會(huì)將銀行承兌匯票持有至到期日再收款，大多數(shù)情況下會(huì)立即將銀行承兌匯票予以轉(zhuǎn)讓?zhuān)匀谕ㄙY金，這個(gè)過(guò)程為貼現(xiàn)。

18．D[解析]2ND鍵是切換鍵．是次要功能鍵。

19．B[解析]略。

20．A[解析]《證券投資基金銷(xiāo)售管理辦法》規(guī)定，國(guó)有銀行、股份制商業(yè)銀行、郵政儲(chǔ)蓄銀行、證券公司以及保險(xiǎn)公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于30人，城商行、農(nóng)商行以及期貨公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于20人，獨(dú)立銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)、證券投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)經(jīng)紀(jì)公司以及保險(xiǎn)代理公司等具有基金從業(yè)資格的人員不少于10人；此外，各基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)還需滿足開(kāi)展基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)的網(wǎng)點(diǎn)應(yīng)有1名以上人員具備基金銷(xiāo)售業(yè)務(wù)資質(zhì)的要求。

21．D[解析]收藏品投資對(duì)投資者要求很高，不適合普通投資者。

22．C[解析]同業(yè)拆借市場(chǎng)主要的參與主體是金融機(jī)構(gòu)。

23．C[解析]一般而言，各類(lèi)基金的收益特征由高到低的排序依次是股票型基金、混合型基金、債券型基金和貨幣市場(chǎng)型基金。

24．A[解析]合作制模式的優(yōu)點(diǎn)是設(shè)立門(mén)檻低、浪費(fèi)少、投資廣、稅收少。

25．C[解析]略。

26．A[解析]在發(fā)行市場(chǎng)上，將證券銷(xiāo)售給最初購(gòu)買(mǎi)者的過(guò)程并不是公開(kāi)進(jìn)行的。

27．D[解析]根據(jù)《個(gè)人外匯管理辦法實(shí)施細(xì)則》第28、29、31條的規(guī)定，本人外匯結(jié)算賬戶與外匯儲(chǔ)蓄賬戶間資金可以劃轉(zhuǎn)，但外匯儲(chǔ)蓄賬戶向外匯結(jié)算賬戶的劃款限于劃款當(dāng)日的對(duì)外支付，不得劃轉(zhuǎn)后結(jié)匯。個(gè)人提取外幣現(xiàn)鈔當(dāng)日累計(jì)等值1萬(wàn)美元以下(含)的，可以在銀行直接辦理；超過(guò)上述金額的，憑本人有效身份證件、提鈔用途證明等材料向銀行所在地外匯局事前報(bào)備。銀行憑本人有效身份證件和經(jīng)外匯局簽章的《提取外幣現(xiàn)鈔備案表》為個(gè)人辦理提取外幣現(xiàn)鈔手續(xù)。個(gè)人向外匯儲(chǔ)蓄賬戶存入外幣現(xiàn)鈔，當(dāng)日累計(jì)等值5000美元以下(含)的，可以在銀行直接辦理；超過(guò)上述金額的，憑本人有效身份證件、經(jīng)海關(guān)簽章的《中華人民共和國(guó)海關(guān)進(jìn)境旅客行李物品申報(bào)單》或本人原存款銀行外幣現(xiàn)鈔提取單據(jù)在銀行辦理。銀行應(yīng)在相關(guān)單據(jù)上標(biāo)注存款銀行名稱(chēng)、存款金額及存款日期。

28．C[解析]使用內(nèi)插值法：(8%-10%)／[33．82-(-16．64)]=(8%-x)／(33．82-O)，得x=9．34%。

29．A[解析]稅收規(guī)劃是必須在納稅行為發(fā)生前作出的事先行為。將收入購(gòu)買(mǎi)基金發(fā)生在納稅行為后，不能達(dá)到合理避稅目的。

30．B[解析]我國(guó)理財(cái)師隊(duì)伍發(fā)展?fàn)顩r的特征包括理財(cái)師隊(duì)伍擴(kuò)張迅速、理財(cái)師素質(zhì)水平參差不齊、市場(chǎng)認(rèn)可度有待提高?？傮w來(lái)說(shuō)，我國(guó)合格理財(cái)師尤其高級(jí)理財(cái)師人數(shù)遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足市場(chǎng)需求。

31．C[解析]代理人在代理活動(dòng)中具有獨(dú)立的法律地位，故C項(xiàng)說(shuō)法錯(cuò)誤。

32．D[解析]我國(guó)對(duì)個(gè)人結(jié)匯和境內(nèi)個(gè)人購(gòu)匯實(shí)行年度總額管理，年度總額分別為每人每年等值5萬(wàn)美元。前5個(gè)月，甲妻結(jié)匯10000×5=50000(美元)，已經(jīng)達(dá)到國(guó)家規(guī)定的年度最高限額，因此6月份甲妻不能再將美元兌換成人民幣。

33．A[解析]房地產(chǎn)投資的特點(diǎn)有：①價(jià)值升值效應(yīng)。②財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。③變現(xiàn)性相對(duì)較差。④政策風(fēng)險(xiǎn)。

34．B[解析]個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行按照與客戶事先約定的投資計(jì)劃和方式進(jìn)行投資和資產(chǎn)管理的業(yè)務(wù)活動(dòng)，因此是建立在委托代理關(guān)系基礎(chǔ)之上的銀行業(yè)務(wù)。

35．B[解析]銀行開(kāi)展個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)就是經(jīng)國(guó)務(wù)院銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的一項(xiàng)銀行中間業(yè)務(wù)，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)是我國(guó)的銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)。

36．D[解析]略。

37．D[解析]股票市場(chǎng)的功能有：①積聚資本；②轉(zhuǎn)讓資本；③轉(zhuǎn)化資本；④給股票定價(jià)。

38．A[解析]內(nèi)部回報(bào)率(IRR)。又稱(chēng)內(nèi)部報(bào)酬率或者內(nèi)部收益率，是指使現(xiàn)金流的現(xiàn)值之和等于零的利率，即凈現(xiàn)值等于0的貼現(xiàn)率。

39．D[解析]《婚姻法》第18條規(guī)定，有下列情形之一的，為夫妻一方的財(cái)產(chǎn)：①一方的婚前財(cái)產(chǎn)。②一方因身體受到傷害獲得的醫(yī)療費(fèi)、殘疾人生活補(bǔ)助費(fèi)等費(fèi)用。③遺囑或贈(zèng)與合同中確定只歸夫或妻一方的財(cái)產(chǎn)。④一方專(zhuān)用的生活用品。⑤其他應(yīng)當(dāng)歸一方的財(cái)產(chǎn)。

40．B[解析]略。

41．B[解析]從業(yè)人員基本行為準(zhǔn)則包括：誠(chéng)實(shí)信用、守法合規(guī)、專(zhuān)業(yè)勝任、勤勉盡職、保護(hù)商業(yè)秘密和隱私、公平競(jìng)爭(zhēng)和職業(yè)形象。其中。恪守誠(chéng)實(shí)信用，保持品行正直，是從業(yè)人員首先應(yīng)當(dāng)具備的職業(yè)操守。

42．A

43．C[解析]職業(yè)道德要求是理財(cái)行業(yè)和理財(cái)師職業(yè)發(fā)展的有力保證。

44．A[解析]略。

45．D[解析]通過(guò)掌握企業(yè)經(jīng)營(yíng)權(quán)進(jìn)行的投資是實(shí)業(yè)投資。

46．C[解析]根據(jù)中國(guó)保監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)銷(xiāo)售行為的通知》第1條的規(guī)定，銷(xiāo)售保單利益不確定的保險(xiǎn)產(chǎn)品，包括分紅型、萬(wàn)能型、投資連

結(jié)型、變額型等人身保險(xiǎn)產(chǎn)品和財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司非預(yù)定收益型投資保險(xiǎn)產(chǎn)品等，存在以下情況的，應(yīng)在取得投保人簽名確認(rèn)的投保聲明后方可承保：①躉交保費(fèi)超過(guò)投保人家庭年收入的4倍；②年期交保費(fèi)超過(guò)投保人家庭年收入的20%，或月期交保費(fèi)超過(guò)投保人家庭月收入的20%；③保費(fèi)交費(fèi)年限與投保人年齡數(shù)字之和達(dá)到或超過(guò)60；④保費(fèi)額度大于或等于投保人保費(fèi)預(yù)算的150%。在投保聲明中。投保人應(yīng)表明投保時(shí)了解產(chǎn)品情況，并自愿承擔(dān)保單利益不確定的風(fēng)險(xiǎn)。

47．C[解析]貨幣市場(chǎng)主要包括同業(yè)拆借市場(chǎng)、商業(yè)票據(jù)市場(chǎng)、銀行承兌匯票市場(chǎng)、回購(gòu)市場(chǎng)、短期政府債券市場(chǎng)和大額可轉(zhuǎn)讓定期存單市場(chǎng)，C選項(xiàng)正確。A、B選項(xiàng)屬于資本市場(chǎng)，D選項(xiàng)是金融衍生品市場(chǎng)。

48．B[解析]貨幣的時(shí)間價(jià)值是個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)理論之一，幾乎涉及所有的理財(cái)活動(dòng)，有人稱(chēng)貨幣時(shí)間價(jià)值為理財(cái)?shù)摹暗谝辉瓌t”。

49．C[解析]72法則是理財(cái)師在日常工作中，面對(duì)客戶、提供專(zhuān)業(yè)化服務(wù)時(shí)一個(gè)非常便利有效的工具，它能夠幫助理財(cái)師快速計(jì)算出財(cái)富累積的時(shí)間與收益率的關(guān)系，非常有利于理財(cái)師在進(jìn)行不同時(shí)期的理財(cái)規(guī)劃時(shí)選擇不同的投資工具。

50．B[解析]家庭消費(fèi)開(kāi)支規(guī)劃的一項(xiàng)核心內(nèi)容是債務(wù)管理，涉及舉債目的、借貸能力和借貸渠道、方式、條件等選擇、規(guī)劃。

51．A[解析]按照交易的場(chǎng)地和空間劃分，金融市場(chǎng)分為有形市場(chǎng)和無(wú)形市場(chǎng)。

52．A[解析]略。

53．C[解析]略。

54．B[解析]企業(yè)信用等級(jí)為AA級(jí)的，其償還債務(wù)的能力很強(qiáng)，受不利經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響不大，違約風(fēng)險(xiǎn)很低。

55．D[解析]根據(jù)《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售管理辦法》第14條的規(guī)定，理財(cái)產(chǎn)品宣傳銷(xiāo)售文本只能登載商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)設(shè)計(jì)的該款理財(cái)產(chǎn)品或風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)和結(jié)構(gòu)相同的同類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品過(guò)往平均業(yè)績(jī)及最好、最差業(yè)績(jī)，同時(shí)應(yīng)當(dāng)遵守下列規(guī)定：引用的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)、圖表和資料應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確、全面，并注明來(lái)源，不得引用未經(jīng)核實(shí)的數(shù)據(jù)；真實(shí)、準(zhǔn)確、合理地表述理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)和商業(yè)銀行管理水平；在宣傳銷(xiāo)售文本中應(yīng)當(dāng)明確提示，產(chǎn)品過(guò)往業(yè)績(jī)不代表其未來(lái)表現(xiàn)，不構(gòu)成新發(fā)理財(cái)產(chǎn)品業(yè)績(jī)表現(xiàn)的保證。如理財(cái)產(chǎn)品宣傳銷(xiāo)售文本中使用模擬數(shù)據(jù)的，必須注明模擬數(shù)據(jù)。

56．C[解析]李先生一家月收入5000元，每月面臨著的支出=4000+2500=6500(元)，支出遠(yuǎn)大于收入，面臨流動(dòng)性嚴(yán)重不足的問(wèn)。股票基金流動(dòng)性比存款差，而且風(fēng)險(xiǎn)大，不能緩解流動(dòng)性危機(jī)。減少月支出以應(yīng)對(duì)流動(dòng)性問(wèn)會(huì)影響生活環(huán)境。房子出租可行。

57．B[解析]《合同法》規(guī)定，提供格式條款的一方免除其責(zé)任、加重對(duì)方責(zé)任或免除對(duì)方主要權(quán)利時(shí)，該條款無(wú)效。記憶時(shí)可簡(jiǎn)單記為，格式條款對(duì)提供條款方有利，但只能用來(lái)加權(quán)，不能用來(lái)免責(zé)。

58．D[解析]該股票的股息可視為永續(xù)年金，由永續(xù)年金現(xiàn)值的公式，PV=C／r=12／6%=200(元)。

59．A[解析]不安抗辯權(quán)是指應(yīng)當(dāng)先履行債務(wù)的當(dāng)事人，有確切證據(jù)證明對(duì)方有下列情形之一的，可以中止履行：①經(jīng)營(yíng)狀況嚴(yán)重惡化。②轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)、抽逃資金，以逃避債務(wù)。③喪失商業(yè)信譽(yù)。④有喪失或者可能喪失履行債務(wù)能力的其他情形。當(dāng)事人沒(méi)有確切證據(jù)中止履行的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)違約責(zé)任。

60．C[解析]違約風(fēng)險(xiǎn)又稱(chēng)信用風(fēng)險(xiǎn)，是指?jìng)l(fā)行者不能按照約定的期限和金額償還本金和支付利息的風(fēng)險(xiǎn)。

61．B[解析]個(gè)人提取外幣現(xiàn)鈔當(dāng)日累計(jì)等值1萬(wàn)美元以下(含)的，可以在銀行直接辦理；超過(guò)上述金額的，憑本人有效身份證件、提鈔用途證明等材料向銀行所在地外匯局事前報(bào)備。

62．B[解析]股票市場(chǎng)基金可能遭受很大的損失，也可能帶來(lái)很高的收益，即它的收益取決于整個(gè)股市的運(yùn)行情況，波動(dòng)性比較大。其他三類(lèi)都是流動(dòng)性很好、收益率偏低但很穩(wěn)定的理財(cái)產(chǎn)品。

63．D[解析]略。

64．A[解析]法律配置資源的方法是明確主體、確認(rèn)產(chǎn)權(quán)和規(guī)范物權(quán)以及債權(quán)。

65．C[解析]信托業(yè)務(wù)是一種以信用為基礎(chǔ)的法律行為，一般涉及三方面當(dāng)事人，即投入信用的委托人，受信于人的受托人，以及受益于人的受益人。

66．B[解析]FPAT要求證書(shū)申請(qǐng)者披露是否有過(guò)去的或現(xiàn)在進(jìn)行中的訴訟或其他被調(diào)查的案件。同時(shí)，簽署職業(yè)道德和執(zhí)業(yè)準(zhǔn)則聲明文件，同意遵守理財(cái)師委員會(huì)的相關(guān)道德準(zhǔn)則，并由專(zhuān)業(yè)人士(律師、會(huì)計(jì)師或協(xié)會(huì)認(rèn)可的專(zhuān)業(yè)人士)出具建議書(shū)。

67．C[解析]如果金融資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)格上漲，買(mǎi)進(jìn)看漲期權(quán)的交易者可以選擇執(zhí)行期權(quán)。從理論上來(lái)說(shuō)，基礎(chǔ)金融工具的市場(chǎng)價(jià)格上漲的幅度是無(wú)限的，因此，購(gòu)入看漲期權(quán)的收益也是無(wú)限的。相反，如果市場(chǎng)價(jià)格下跌且跌至協(xié)議價(jià)格之下，那么，可以選擇放棄執(zhí)行期權(quán)，交易者的損失僅僅是支付的期權(quán)費(fèi)。因此，理論上，買(mǎi)進(jìn)看漲期權(quán)的交易者，風(fēng)險(xiǎn)是有限的，收益是無(wú)限的。

68．B[解析]若現(xiàn)在領(lǐng)取并進(jìn)行投資的話，按照復(fù)利計(jì)算，3年后的本利和為10000×(1+20%)3=17280>15000，因此目前領(lǐng)取并進(jìn)行投資更有利。

69．C[解析]略。

70．D[解析]合格理財(cái)師的標(biāo)準(zhǔn)包括品德、服務(wù)和專(zhuān)業(yè)能力。

71．D[解析]按金融工具的基本性質(zhì)分類(lèi)，資本市場(chǎng)包括股票市場(chǎng)、債券市場(chǎng)和證券投資基金市場(chǎng)等。D項(xiàng)屬于貨幣市場(chǎng)。

72．D[解析]按照對(duì)價(jià)格的預(yù)期，金融期權(quán)可分為看漲期權(quán)和看跌期權(quán)；按行權(quán)日期不同，金融期權(quán)可分為歐式期權(quán)和美式期權(quán)；按基礎(chǔ)資產(chǎn)的性質(zhì)劃分，金融期權(quán)可分為現(xiàn)貨期權(quán)和期貨期權(quán)。

73．A[解析]銀行理財(cái)產(chǎn)品按交易類(lèi)型可分為兩類(lèi)：開(kāi)放式產(chǎn)品和封閉式產(chǎn)品；銀行理財(cái)產(chǎn)品按收益或者本金是否可以保全可分為兩類(lèi)：保本產(chǎn)品和非保本產(chǎn)品。銀行理財(cái)產(chǎn)品按期次性可分為兩種：期次類(lèi)和滾動(dòng)發(fā)行。

74．A[解析]參與金融市場(chǎng)交易的當(dāng)事人是金融市場(chǎng)的主體，包括企業(yè)、政府及政府機(jī)構(gòu)、中央銀行、金融機(jī)構(gòu)、居民個(gè)人。

75．A[解析]略。

76．A[解析]略。

77．C[解析]以基金份額、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)登記的股權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)辦理出質(zhì)登記時(shí)設(shè)立；以其他股權(quán)出質(zhì)的，質(zhì)權(quán)自工商行政管理部門(mén)辦理出質(zhì)登記時(shí)設(shè)立。

78．A[解析]根據(jù)中國(guó)保監(jiān)會(huì)、中國(guó)銀監(jiān)會(huì)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)銷(xiāo)售行為的通知》第9條的規(guī)定，商業(yè)銀行的每個(gè)網(wǎng)點(diǎn)在同一會(huì)計(jì)年度內(nèi)不得與超過(guò)3家保險(xiǎn)公司(以單獨(dú)法人機(jī)構(gòu)為計(jì)算單位)開(kāi)展保險(xiǎn)業(yè)務(wù)合作。

79．C[解析]LIBOR(LondonInterbankOfferRate)倫敦銀行同業(yè)拆借利率，是浮動(dòng)利率融資工具的發(fā)行依據(jù)和參照。

80．B[解析]個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)表現(xiàn)為兩種性質(zhì)，即顧問(wèn)性質(zhì)和受托性質(zhì)。

81．B[解析]人身保險(xiǎn)新型產(chǎn)品主要包括分紅險(xiǎn)、萬(wàn)能險(xiǎn)和投連險(xiǎn)。選項(xiàng)B屬于財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)。

82．C[解析]鴿子型客戶的優(yōu)點(diǎn)：具有專(zhuān)心致志、持之以恒和忠實(shí)可靠的特點(diǎn)，是勤奮的工作者，具有合作精神，易于相處，值得信賴(lài)；缺點(diǎn)：猶豫不決和缺乏冒險(xiǎn)精神。常常過(guò)于重視他人的意見(jiàn)，循規(guī)蹈矩，不肆聲張，往往處于被動(dòng)的狀態(tài)。

83．C[解析]客戶信息包括了定量信息和定性信息。定量信息包括了以下幾個(gè)主要方面的信息：①家庭各類(lèi)資產(chǎn)額度；②家庭各類(lèi)負(fù)債額度；③家庭各類(lèi)收入額度；④家庭各類(lèi)支出額度；⑤家庭儲(chǔ)蓄額度。定性信息包含更廣泛的內(nèi)容：①家庭基本信息；②職業(yè)生涯發(fā)展?fàn)顩r；③家庭主要成員的情況；④客戶的期望和目標(biāo)。

84．D[解析]根據(jù)《民法通則》規(guī)定，民事活動(dòng)應(yīng)遵循民事法律的自愿、公平、等價(jià)有償、誠(chéng)實(shí)信用原則。誠(chéng)實(shí)信用原則是民事活動(dòng)中最核心、最基本的原則。

85．A[解析]銀行代理財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)主要包括家庭財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)、房貸險(xiǎn)和企業(yè)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)。

86．A[解析]商業(yè)銀行對(duì)理財(cái)客戶進(jìn)行的產(chǎn)品適合度評(píng)估應(yīng)在營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)當(dāng)面進(jìn)行，不得通過(guò)網(wǎng)絡(luò)或電話等手段進(jìn)行客戶產(chǎn)品適合度評(píng)估。

87．D[解析]略。

88．C[解析]基金銷(xiāo)售機(jī)構(gòu)在銷(xiāo)售基金和相關(guān)產(chǎn)品的過(guò)程中，應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持投資人利益優(yōu)先原則，注重根據(jù)投資人的風(fēng)險(xiǎn)承受能力銷(xiāo)售不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的產(chǎn)品，把合適的產(chǎn)品銷(xiāo)售給合適的基金投資人。

89．C[解析]退休養(yǎng)老收入一般分為三大來(lái)源：社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)年金和個(gè)人儲(chǔ)蓄投資。當(dāng)前大多退休人士退休后的收入來(lái)源主要為社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)，部分人有企業(yè)年金收入，但這些財(cái)務(wù)資源遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足客戶退休后的生活品質(zhì)要求。

90．D[解析]目前，銀行不代理黃金的典當(dāng)業(yè)務(wù)。

二、多項(xiàng)選擇題

1．ABCDE[解析]貨幣型理財(cái)產(chǎn)品是投資于貨幣市場(chǎng)的銀行理財(cái)產(chǎn)品，主要投資于信用級(jí)別較高、流動(dòng)性較好的金融工具，包括國(guó)債、金融債、中央銀行票據(jù)、債券回購(gòu)、高信用級(jí)別的企業(yè)債、公司債、短期融資券以及法律法規(guī)允許投資的其他金融工具。

2．ABD[解析]信托是指委托人基于對(duì)受托人的信任，將其財(cái)產(chǎn)權(quán)委托給受托人，由受托人按委托人的意愿以自己的名義，為受益人的利益或者特定目的進(jìn)行管理或者處分的行為。上述定義基本體現(xiàn)了信托財(cái)產(chǎn)的獨(dú)立性、權(quán)利主體與利益主體相分離、責(zé)任有限性和信托管理連續(xù)性這幾個(gè)基本法理和觀念。

3．ABC[解析]ETF可以在交易所掛牌買(mǎi)賣(mài)，投資者可以像交易單只股票、封閉式基金那樣在證券交易所直接買(mǎi)賣(mài)ETF份額，所以D項(xiàng)說(shuō)法有誤；ETF在本質(zhì)上是開(kāi)放式基金，所以E項(xiàng)說(shuō)法有誤。

4．ABCD[解析]金融衍生品市場(chǎng)的功能：①轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)功能。②價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能。③提高交易效率功能。④優(yōu)化資源配置功能。

5．ABCDE[解析]理財(cái)規(guī)劃方案中的理財(cái)規(guī)劃目標(biāo)是一個(gè)復(fù)雜的集合體，包括客戶不同方向的財(cái)務(wù)目標(biāo)(投資規(guī)劃、保險(xiǎn)規(guī)劃、現(xiàn)金規(guī)劃)和客戶的時(shí)間目標(biāo)(短期目標(biāo)、中期目標(biāo)、長(zhǎng)期目標(biāo))。

6．AB[解析]多期(復(fù)利)中終值的計(jì)算公式為：FV=PV×(1+r)t；多期(復(fù)利)中現(xiàn)值的計(jì)算公式為：PV=FV／(1+r)t；多期(單利)中終值的計(jì)算公式為：FV=PV×(1+tr)；故C、D、E選項(xiàng)錯(cuò)誤。

7．AD[解析]金融衍生品的特點(diǎn)包括可復(fù)制性、杠桿特征。

8．AB[解析]普通年金是指在一定期限內(nèi)，時(shí)間間隔相同、不間斷、金額相等、方向相同的一系列現(xiàn)金流。小李每月繳納房貸是一項(xiàng)普通年金。選項(xiàng)C，期間不能間斷。選項(xiàng)D，現(xiàn)金流的方向應(yīng)該相同。選項(xiàng)E，同一項(xiàng)普通年金現(xiàn)金流的發(fā)生時(shí)間不能既有期初又有期末。

9．BE[解析]按股票所代表的股東權(quán)利劃分，股票分為普通股和優(yōu)先股；按票面是否記載投資者姓名，股票分為記名股票和無(wú)記名股票。

10．BCDE[解析]證券投資基金市場(chǎng)屬于資本市場(chǎng)的子市場(chǎng)，A項(xiàng)不符合意。

11．CE[解析]按委托人或受托人的性質(zhì)不同，可將信托分為法人信托和個(gè)人信托。

12．ABCD[解析]《中華人民共和國(guó)民法通則》第37條規(guī)定，法人應(yīng)當(dāng)具備下列條件：①依法成立；②有必要的財(cái)產(chǎn)或者經(jīng)費(fèi)；③有自己的名稱(chēng)、組織機(jī)構(gòu)和場(chǎng)所；④能夠獨(dú)立承擔(dān)民事責(zé)任。

13。ABCD[解析]略。

14．AC[解析]A項(xiàng)，應(yīng)為FV=PV×[1+(r／m)mt]。有效年利率的計(jì)算公式為：EAR=[1+(r／m)]m-1，故N項(xiàng)正確，C項(xiàng)錯(cuò)誤。

15．ABCDE[解析]違約責(zé)任的承擔(dān)形式主要有：違約金責(zé)任；賠償損失；強(qiáng)制履行；定金責(zé)任；采取補(bǔ)救措施。

16．ABCDE[解析]理財(cái)師后續(xù)跟蹤服務(wù)的必要性體現(xiàn)在：①理財(cái)規(guī)劃服務(wù)是個(gè)過(guò)程，不是一次性完成的。②客戶的理財(cái)目標(biāo)有短期也有長(zhǎng)期的，金融機(jī)構(gòu)和理財(cái)師理想的情況是給客戶提供終生的專(zhuān)業(yè)理財(cái)服務(wù)，甚至成為客戶家庭世代的理財(cái)師。③在制訂成方案并提交給客戶開(kāi)始執(zhí)行后，仍需要理財(cái)師根據(jù)新情況來(lái)不斷地調(diào)整方案，幫助客戶及其財(cái)務(wù)安排更好地適應(yīng)變化，達(dá)到預(yù)定的理財(cái)目標(biāo)。④從金融機(jī)構(gòu)和理財(cái)師業(yè)務(wù)發(fā)展角度來(lái)說(shuō)，如何通過(guò)后續(xù)跟蹤服務(wù)，提升客戶滿意度、加強(qiáng)客戶關(guān)系以實(shí)現(xiàn)客戶生命周期價(jià)值最大化是每個(gè)理財(cái)師必須思考和努力實(shí)踐的工作。此外，業(yè)務(wù)人員都明白開(kāi)發(fā)一個(gè)新客戶付出的努力是維護(hù)一個(gè)現(xiàn)成客戶的數(shù)倍，非常滿意的優(yōu)質(zhì)客戶還可以給理財(cái)師介紹更多優(yōu)良新客戶。

17．AB[解析]居民不斷提升的理財(cái)意識(shí)和不斷增加的理財(cái)需求是促進(jìn)我國(guó)個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)發(fā)展的重要?jiǎng)恿Α?/p>

18．ABCD[解析]個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)相關(guān)的主體包括個(gè)人客戶、商業(yè)銀行、非銀行金融機(jī)構(gòu)以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)等，這些主體在個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)活動(dòng)中具有不同地位。

19．ABCDE[解析]根據(jù)《中華人民共和國(guó)物權(quán)法》第23、24、25、26、27條的規(guī)定，動(dòng)產(chǎn)物權(quán)的設(shè)立和轉(zhuǎn)讓?zhuān)越桓稌r(shí)發(fā)生效力，但法律另有規(guī)定的除外。船舶、航空器和機(jī)動(dòng)車(chē)等物權(quán)的設(shè)立、變更、轉(zhuǎn)讓和消滅，未經(jīng)登記，不得對(duì)抗善意第三人。動(dòng)產(chǎn)物權(quán)設(shè)立和轉(zhuǎn)讓前，權(quán)利人已經(jīng)依法占有該動(dòng)產(chǎn)的，物權(quán)自法律行為生效時(shí)發(fā)生效力。動(dòng)產(chǎn)物權(quán)設(shè)立和轉(zhuǎn)讓前，第三人依法占有該動(dòng)產(chǎn)的，負(fù)有交付義務(wù)的人可以通過(guò)轉(zhuǎn)讓請(qǐng)求第三人返還原物的權(quán)利代替交付。動(dòng)產(chǎn)物權(quán)轉(zhuǎn)讓時(shí)，雙方又約定由出讓人繼續(xù)占有該動(dòng)產(chǎn)的，物權(quán)自該約定生效時(shí)發(fā)生效力。

20．ABDE[解析]普通股股東按其所持有股份比例享有以下基本權(quán)利：①公司決策參與權(quán)。②利潤(rùn)分配權(quán)。③優(yōu)先認(rèn)股權(quán)。④剩余資產(chǎn)分配權(quán)。優(yōu)先股在利潤(rùn)分紅及剩余財(cái)產(chǎn)分配的權(quán)利方面優(yōu)先于普通股。優(yōu)先股股東享有以下權(quán)利：①優(yōu)先分配權(quán)。②優(yōu)先求償權(quán)。

21．BCE[解析]在理財(cái)師職業(yè)道德的諸多要求中，其中之一就是理財(cái)師必須專(zhuān)業(yè)勝任、勤勉盡職，也就是說(shuō)理財(cái)師應(yīng)該經(jīng)過(guò)嚴(yán)格的專(zhuān)業(yè)學(xué)習(xí)和訓(xùn)練，達(dá)到相關(guān)的行業(yè)從業(yè)資格、具備一定的專(zhuān)業(yè)知識(shí)和技能，并且在工作中盡其所能地去分析、了解客戶，確立客戶的需求和理財(cái)目標(biāo)；在此基礎(chǔ)之上提供專(zhuān)業(yè)投資理財(cái)建議，建議合適的產(chǎn)品。

22．ABC[解析]許多企業(yè)根據(jù)以往數(shù)據(jù)對(duì)客戶消費(fèi)行為進(jìn)行分析，從而掌握客戶一定的消費(fèi)習(xí)慣和特征，并采取相應(yīng)的針對(duì)措施；許多企業(yè)主要從三方面收集數(shù)據(jù)、進(jìn)行分析，即購(gòu)買(mǎi)情況、購(gòu)買(mǎi)頻率和購(gòu)買(mǎi)金額。

23．BCD[解析]A項(xiàng)，中小企業(yè)私募債無(wú)強(qiáng)制性信用評(píng)級(jí)要求。E項(xiàng)，中小企業(yè)私募債的發(fā)行利率不得超過(guò)同期銀行貸款基準(zhǔn)利率的3倍。

24．BC[解析]金脯遠(yuǎn)期合約的特點(diǎn)表現(xiàn)在：①非標(biāo)準(zhǔn)化合約。②柜臺(tái)交易。③沒(méi)有履約保證。B、C項(xiàng)屬于金融期貨合約的特點(diǎn)。

25．ADE[解析]理財(cái)產(chǎn)品要考慮其流動(dòng)性，即要考慮其變現(xiàn)能力和二級(jí)市場(chǎng)的活躍程度；股票基金由于分散了風(fēng)險(xiǎn)，它的收益率會(huì)在個(gè)股收益率的最低值和最高值之間，不是總低于個(gè)股收益率。

26．BDE[解析]按照金融交易的場(chǎng)地和空間劃分，金融市場(chǎng)分為有形市場(chǎng)和無(wú)形市場(chǎng)，故A項(xiàng)錯(cuò)誤。按照交易期限不同，金融市場(chǎng)分為貨幣市場(chǎng)和資本市場(chǎng)，故C項(xiàng)錯(cuò)誤。

27．ABCD[解析]根據(jù)基礎(chǔ)資產(chǎn)劃分，常見(jiàn)的金融遠(yuǎn)期合約包括四個(gè)大類(lèi)：①股權(quán)類(lèi)資產(chǎn)的遠(yuǎn)期合約。②債權(quán)類(lèi)資產(chǎn)的遠(yuǎn)期合約。③遠(yuǎn)期利率協(xié)議。④遠(yuǎn)期匯率協(xié)議。

28．AB[解析]2015年年末各年流出資金的終值之和為：FVBEG=C／r×[(1+r)t-1]×(1+r)=300／8%×[(1+8%)3-1]×(1+8%)=1053(萬(wàn)元)；在2016年年初流入資金的現(xiàn)值為：PV=C／r×[1-1／(1+r)t]=100／8%×[1-1／(1+8%)10]=671(萬(wàn)元)。則該項(xiàng)目的凈現(xiàn)值為：NPV=671-1053=-382(萬(wàn)元)，故該項(xiàng)目不可取。

29．CE[解析]NPV即凈現(xiàn)值，IRR即內(nèi)部收益率，是常用于判斷投資項(xiàng)目是否可行的重要指標(biāo)。

30．BCDE[解析]基金子公司產(chǎn)品投資的注意事項(xiàng)有：①充分了解產(chǎn)品發(fā)行人的情況。②了解產(chǎn)品類(lèi)型和風(fēng)險(xiǎn)收益特征。③了解產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)管理措施。④確定資金最終流向和投資標(biāo)的物。⑤了解信息披露方式和項(xiàng)目進(jìn)展情況。

31．ACDE[解析]成長(zhǎng)型基金與收入型基金的區(qū)別包括投資目的不同、投資工具不同、資產(chǎn)分布不同和派息情況不同。

32．ABC[解析]居民為市場(chǎng)提供資金的方式通常有兩種，一種是直接方式，通過(guò)基金、資產(chǎn)管理計(jì)劃、養(yǎng)老金等形式將資金注入市場(chǎng)，一種是間接方式，通過(guò)存款方式將資金注入下場(chǎng)。

33．BDE[解析]現(xiàn)金的流動(dòng)性是最強(qiáng)的。房地產(chǎn)投資品的流動(dòng)性不是隨著價(jià)格的提高而提高的，價(jià)格比較適中的時(shí)候，流動(dòng)性應(yīng)該是最好的。價(jià)格越高，需求者就越少，能匹配的就更少。其他三項(xiàng)均正確。

34．ABDE[解析]略。

35．ABDE[解析]略。

36．ABCDE[解析]在客戶的資金調(diào)用和調(diào)整成本方面，理財(cái)師注意把握好三個(gè)原則：①事先重復(fù)溝通，讓客戶有明確的預(yù)期，以避免接下來(lái)每筆資金的動(dòng)用、每個(gè)類(lèi)別資產(chǎn)買(mǎi)進(jìn)賣(mài)出及需要交納的相關(guān)費(fèi)用都會(huì)引起客戶反彈質(zhì)疑；②強(qiáng)調(diào)理財(cái)規(guī)劃方案的整體性，以及每個(gè)涉及資金、理財(cái)產(chǎn)品選擇和執(zhí)行成本具體決策的理由和目的；③在總體把握方案執(zhí)行進(jìn)度效果的同時(shí)，從客戶的利益出發(fā)，跟蹤分析、比較市場(chǎng)變化趨勢(shì)和面臨的不同選擇，以降低客戶的資金成本、費(fèi)率，從而提高整體方案執(zhí)行效果和客戶滿意度。

37．ABCDE[解析]退休養(yǎng)老收入來(lái)來(lái)源包括社會(huì)養(yǎng)老保險(xiǎn)、企業(yè)年金和個(gè)人儲(chǔ)蓄投資，但這些財(cái)務(wù)資源遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能滿足客戶退休后的生活品質(zhì)要求。因此，理財(cái)師要建議客戶盡早地進(jìn)行退休養(yǎng)老規(guī)劃，以投資、商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)以及其他理財(cái)方式來(lái)補(bǔ)充退休收入的不足。

38．ABCDE[解析]根據(jù)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)銷(xiāo)售行為的通知》第16條的規(guī)定，商業(yè)銀行應(yīng)向投保人提供完整合同材料，包括投保提示書(shū)、投保單、保險(xiǎn)單、保險(xiǎn)條款、產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)、現(xiàn)金價(jià)值表等。對(duì)合同材料不得進(jìn)行刪減或截取內(nèi)容。

39．ABCDE[解析]法律的重要性表現(xiàn)在：①法律將人們按照一定依據(jù)劃分為具有特定屬性的主體，如國(guó)家、組織、個(gè)人。②法律規(guī)定人們對(duì)物的財(cái)產(chǎn)權(quán)利，如公有、共有和私有。③法律規(guī)范人們處理物權(quán)的行為，如占有、使用、收益和處分。④法律使人們的社會(huì)關(guān)系上升為法律關(guān)系，即法定權(quán)利和義務(wù)關(guān)系。⑤法律約束人們的行為，即假定、處理和制裁。⑥法律規(guī)范有國(guó)家強(qiáng)制力保證實(shí)施。

40．ACDE[解析]債券的特征包括：①償還性；②流動(dòng)性；③安全性；④收益性。

三、判斷題

1．B[解析]根據(jù)《中華人民共和國(guó)物權(quán)法》第26條的規(guī)定，動(dòng)產(chǎn)物權(quán)設(shè)立和轉(zhuǎn)讓前，第三人依法占有該動(dòng)產(chǎn)的，負(fù)有交付義務(wù)的人可以通過(guò)轉(zhuǎn)讓請(qǐng)求第三人返還原物的權(quán)利代替交付。

2．B[解析]萬(wàn)能保險(xiǎn)是一種交費(fèi)靈活、保額可調(diào)整、非約束性的壽險(xiǎn)。

3．B[解析]《商業(yè)銀行個(gè)人理財(cái)業(yè)務(wù)管理暫行辦法》中明確規(guī)定，商業(yè)銀行在銷(xiāo)售理財(cái)計(jì)劃時(shí)，不可以將一般儲(chǔ)蓄存款產(chǎn)品單獨(dú)當(dāng)做理財(cái)計(jì)劃銷(xiāo)售，也不可以將理財(cái)計(jì)劃與本銀行儲(chǔ)蓄存款進(jìn)行搭配銷(xiāo)售。

4．B[解析]資本市場(chǎng)通過(guò)直接融資方式可以籌集巨額的長(zhǎng)期資金。

5．A[解析]根據(jù)《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行代理保險(xiǎn)業(yè)務(wù)銷(xiāo)售行為的通知》第6條的規(guī)定，商業(yè)銀行及其銷(xiāo)售人員不得設(shè)計(jì)、印刷、編寫(xiě)相關(guān)保險(xiǎn)產(chǎn)品的宣傳冊(cè)、宣傳彩頁(yè)、宣傳展板或其他銷(xiāo)售輔助品。

6．B[解析]收益率是決定貨幣在未來(lái)增值程度的關(guān)鍵因素，而通貨膨脹率則是使貨幣購(gòu)買(mǎi)力縮水的反向因素。

7．A[解析]題干所述內(nèi)容是執(zhí)行理財(cái)規(guī)劃方案時(shí)應(yīng)遵守的了解原則。

8．A[解析]與其他理財(cái)產(chǎn)品相比，組合投資類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)兩大突破：一是突破了理財(cái)產(chǎn)品投資渠道狹窄的限制，進(jìn)行多種組合投資，甚至可以跨多個(gè)市場(chǎng)進(jìn)行投資；二是突破了銀行理財(cái)產(chǎn)品間歇性銷(xiāo)售的形式，組合投資類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品可以滾動(dòng)發(fā)行和連續(xù)銷(xiāo)售。

9．B[解析]根據(jù)《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售管理辦法》第75條的規(guī)定。商業(yè)銀行開(kāi)展理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售業(yè)務(wù)有下列情形之一的，由中國(guó)銀監(jiān)會(huì)或其派出機(jī)構(gòu)責(zé)令限期改正，除按照本辦法第74條規(guī)定采取相關(guān)監(jiān)管措施外，還可以并處20萬(wàn)元以上50萬(wàn)元以下罰款；涉嫌犯罪的，依法移送司法機(jī)關(guān)：①違規(guī)開(kāi)展理財(cái)產(chǎn)品銷(xiāo)售造成客戶或銀行重大經(jīng)濟(jì)損失的；②泄露或不當(dāng)使用客戶個(gè)人資料和交易記錄造成嚴(yán)重后果的；③挪用客戶資產(chǎn)的；④利用理財(cái)業(yè)務(wù)從事洗錢(qián)、逃稅等違法犯罪活動(dòng)的；⑤其他嚴(yán)重違反審慎經(jīng)營(yíng)規(guī)則的。

10．A[解析]不安抗辯權(quán)：應(yīng)當(dāng)先履行債務(wù)的當(dāng)事人，有確切證據(jù)證明對(duì)方有下列情形之一的，可以中止履行：①經(jīng)營(yíng)狀況嚴(yán)重惡化；②轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)、抽逃資金，以逃避債務(wù)；③喪失商業(yè)信譽(yù)；④有喪失或者可能喪失履行債務(wù)能力的其他情形。

11．B[解析]客戶理財(cái)需求同家庭生命周期息息相關(guān)，理財(cái)師要根據(jù)客戶家庭生命周期的不同階段，結(jié)合其風(fēng)險(xiǎn)承受能力及風(fēng)險(xiǎn)主觀承受意愿，將產(chǎn)品或產(chǎn)品組合的流動(dòng)性、收益性與安全性同客戶需求相匹配，最終形成合理、可行的理財(cái)方案，并對(duì)方案進(jìn)行定期檢視、適當(dāng)調(diào)整，保證客戶的資產(chǎn)安全和理財(cái)目標(biāo)順利實(shí)現(xiàn)。

12．B[解析]根據(jù)《中華人民共和國(guó)個(gè)人獨(dú)資企業(yè)法》第31條的規(guī)定，個(gè)人獨(dú)資企業(yè)財(cái)嚴(yán)不足以清償債務(wù)的．投資人應(yīng)當(dāng)以其個(gè)人的其他財(cái)產(chǎn)予以清償。

13．B[解析]擔(dān)保公司的信譽(yù)度是決定信托產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)的重要因素。

14．B[解析]復(fù)利的計(jì)算是將上期末的本利和作為下一期的本金，所以，在計(jì)算時(shí)每一期本金的數(shù)額是不相同的。

15．B[解析]根據(jù)基金法律地位的不同，基金分為公司型基金和契約型基金；根據(jù)募集方式的不同，基金分為公募基金和私募基金。