融資融券業(yè)務(wù)管理的基本原則

　　要點(diǎn)：合法合規(guī)原則 

　　內(nèi)容：

　　(1)證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)應(yīng)遵守法律、行政法規(guī)和有關(guān)管理辦法的規(guī)定，加強(qiáng)內(nèi)部控制，嚴(yán)格防范和控制風(fēng)險(xiǎn)，切實(shí)維護(hù)客戶(hù)資產(chǎn)的安全

　　(2)證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)必須經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。

　　(3)證券公司向客戶(hù)融資，應(yīng)當(dāng)使用自有資金或者依法籌集的資金；向客戶(hù)融券，應(yīng)當(dāng)使用自有證券或者依法取得處分權(quán)的證券

　　要點(diǎn)：集中管理原則

　　內(nèi)容：證券公司對(duì)融資融券業(yè)務(wù)要實(shí)行集中統(tǒng)一管理。證券公司融資融券業(yè)務(wù)的決策和主要管理職責(zé)應(yīng)集中于證券公司總部。公司應(yīng)建立完備的融資融券業(yè)務(wù)管理制度、決策與授權(quán)體系、操作流程和風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估與控制體系。融資融券業(yè)務(wù)的決策與授權(quán)體系原則上按照“董事會(huì)一業(yè)務(wù)決策機(jī)構(gòu)一業(yè)務(wù)執(zhí)行部門(mén)一分支機(jī)構(gòu)”的架構(gòu)設(shè)立和運(yùn)行。董事會(huì)負(fù)責(zé)制定融資融券業(yè)務(wù)的基本管理制度，決定與融資融券業(yè)務(wù)有關(guān)的部門(mén)設(shè)置及各部門(mén)職責(zé)，確定融資融券業(yè)務(wù)的總規(guī)模

　　要點(diǎn)：獨(dú)立運(yùn)行原則 

　　內(nèi)容：證券公司應(yīng)當(dāng)健全業(yè)務(wù)隔離制度，確保融資融券業(yè)務(wù)與證券資產(chǎn)管理、證券獨(dú)立運(yùn)行原則自營(yíng)、投資銀行等業(yè)務(wù)在機(jī)構(gòu)、人員、信息、賬戶(hù)等方面相互分離，獨(dú)立運(yùn)行

　　要點(diǎn)：崗位分離原則 

　　內(nèi)容：證券公司融資融券業(yè)務(wù)的前、中、后臺(tái)應(yīng)當(dāng)相互分離、相互制約。各主要環(huán)節(jié)應(yīng)當(dāng)分別由不同的部門(mén)和崗位負(fù)責(zé)，負(fù)責(zé)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和業(yè)務(wù)稽核的部門(mén)和崗位應(yīng)當(dāng)獨(dú)立于其他部門(mén)和崗位，分管融資融券業(yè)務(wù)的高級(jí)管理人員不得兼管風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控部門(mén)和業(yè)務(wù)稽核部門(mén)

　　證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格應(yīng)具備的條件

　　證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)具備下列條件：

　　(1)經(jīng)營(yíng)證券經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)已滿(mǎn)3年。

　　(2)公司治理健全，內(nèi)部控制有效，能有效識(shí)別、控制和防范業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和內(nèi)部管理風(fēng)險(xiǎn)。

　　(3)公司及其董事、監(jiān)事、高級(jí)管理人員最近2年內(nèi)未因違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)受到行政處罰和刑事處罰，且不存在因涉嫌違法違規(guī)正被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查或者正處于整改期間的情形。

　　  (4)財(cái)務(wù)狀況良好，最近2年各項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)持續(xù)符合規(guī)定，注冊(cè)資本和凈資本符合增加融資融券業(yè)務(wù)后的規(guī)定。

　　(5)客戶(hù)資產(chǎn)安全、完整，客戶(hù)交易結(jié)算資金第三方存管有效實(shí)施，客戶(hù)資料完整真實(shí)。

　　(6)已建立完善的客戶(hù)投訴處理機(jī)制，能夠及時(shí)、妥善處理與客戶(hù)之間的糾紛。

　　(7)信息系統(tǒng)安全穩(wěn)定運(yùn)行，最近1年未發(fā)生因公司管理問(wèn)題導(dǎo)致的重大事故，融資融券業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)已通過(guò)證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)組織的測(cè)試。

　　(8)有擬負(fù)責(zé)融資融券業(yè)務(wù)的高級(jí)管理人員和適當(dāng)數(shù)量的專(zhuān)業(yè)人員，融資融券業(yè)務(wù)系統(tǒng)已通過(guò)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)組織的專(zhuān)業(yè)評(píng)價(jià)。

　　(9)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他條件。

　　證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格應(yīng)提交的材料

　　證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當(dāng)向中國(guó)證監(jiān)會(huì)提交下列材料，同時(shí)抄報(bào)注冊(cè)地證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)：

　　(1)融資融券業(yè)務(wù)資格申請(qǐng)書(shū)。

　　(2)股東會(huì)（股東大會(huì)）關(guān)于經(jīng)營(yíng)融資融券業(yè)務(wù)的決議。

　　(3)融資融券業(yè)務(wù)方案、內(nèi)部管理制度文本和按照有關(guān)規(guī)定制定的選擇客戶(hù)的標(biāo)準(zhǔn)。

　　(4)負(fù)責(zé)融資融券業(yè)務(wù)的高級(jí)管理人員與業(yè)務(wù)人員的名冊(cè)及資格證明文件。

　　(5)中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)出具的關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)方案和內(nèi)部管理制度已通過(guò)專(zhuān)業(yè)評(píng)價(jià)的證明文件。

　　(6)證券交易所、證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)出具的關(guān)于融資融券業(yè)務(wù)技術(shù)系統(tǒng)已通過(guò)測(cè)試的證明文件。

　　(7)中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求提交的其他文件。

　　證券公司的法定代表人和經(jīng)營(yíng)管理的主要負(fù)責(zé)人應(yīng)當(dāng)在融資融券業(yè)務(wù)資格申請(qǐng)書(shū)上簽字，承諾申請(qǐng)材料的內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，并對(duì)申請(qǐng)材料中存在的虛假記載、誤導(dǎo)性陳述和重大遺漏承擔(dān)相應(yīng)的法律責(zé)任。

　　證券公司信用賬戶(hù)

　　要點(diǎn)：證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu) 

　　內(nèi)容：證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)主要包括融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)、客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)、信用交易證券交收賬戶(hù)、信用交易資金交收賬戶(hù)。

　　(1)融券專(zhuān)用證券賬戶(hù)用于記錄證券公司持有的擬向客戶(hù)融出的證券和客戶(hù)歸還的證券，不得用于證券買(mǎi)賣(mài)。

　　(2)客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)用于記錄客戶(hù)委托證券公司持有、擔(dān)保證券公司因向客戶(hù)融資融券所產(chǎn)生債權(quán)的證券。

　　(3)信用交易證券交收賬戶(hù)用于客戶(hù)融資融券交易的證券結(jié)算。 (4)信用交易資金交收賬戶(hù)用于客戶(hù)融資融券交易的資金結(jié)算

　　要點(diǎn)：商業(yè)銀行

　　內(nèi)容：商業(yè)銀行主要包括融資專(zhuān)用資金賬戶(hù)和客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)。

　　（1）融資專(zhuān)用資金賬戶(hù)用于存放證券公司擬向客戶(hù)融出的資金及客戶(hù)歸還的資金。

　　（2）客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)用于存放客戶(hù)交存的、擔(dān)保證券公司因向客戶(hù)融券所產(chǎn)生債權(quán)的資金

　　客戶(hù)信用賬戶(hù)

　　要點(diǎn)：客戶(hù)信用資金臺(tái)賬

　　內(nèi)容：客戶(hù)信用資金臺(tái)賬是客戶(hù)在證券公司開(kāi)立的用于記載客戶(hù)交存的擔(dān)保資金及融資融券形成的負(fù)債明細(xì)數(shù)據(jù)的賬戶(hù)

　　要點(diǎn)：客戶(hù)信用證券賬戶(hù) 

　　內(nèi)容：客戶(hù)信用客戶(hù)信用證券賬戶(hù)是證券公司根據(jù)證券登記結(jié)算公司相關(guān)規(guī)定為客戶(hù)開(kāi)立的、用于記載客戶(hù)委托證券公司持有的擔(dān)保證券的明細(xì)數(shù)據(jù)的賬戶(hù)。該賬戶(hù)是證券公司客戶(hù)信用交易擔(dān)保證券賬戶(hù)的二級(jí)證券賬戶(hù)

　　要點(diǎn)：客戶(hù)信用資金賬戶(hù)

　　內(nèi)容：客戶(hù)信用資金賬戶(hù)是客戶(hù)在存管銀行開(kāi)立的用于記載客戶(hù)交存的擔(dān)保資金的明細(xì)數(shù)據(jù)的賬戶(hù)。該賬戶(hù)是證券公司客戶(hù)信用交易擔(dān)保資金賬戶(hù)的二級(jí)賬戶(hù)

　　考點(diǎn)六 融資融券業(yè)務(wù)客戶(hù)的申請(qǐng)、客戶(hù)征信調(diào)查、客戶(hù)的選擇標(biāo)準(zhǔn)

　　要點(diǎn)：客戶(hù)的申請(qǐng)

　　內(nèi)容：客戶(hù)要在證券公司開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)，應(yīng)由客戶(hù)本人向證券公司營(yíng)業(yè)部提出申請(qǐng)?？蛻?hù)申請(qǐng)時(shí)應(yīng)向證券公司營(yíng)業(yè)部提交證券公司規(guī)定的相關(guān)材料，一般包括融資融券業(yè)務(wù)申請(qǐng)表、有效身份證明文件、已在營(yíng)業(yè)部開(kāi)立的普通資金賬戶(hù)和證券賬戶(hù)、融資融券擔(dān)保品證明、客戶(hù)具有支配權(quán)的資產(chǎn)證明、住址證明客戶(hù)的申請(qǐng)等客戶(hù)征信所需的相關(guān)材料。機(jī)構(gòu)客戶(hù)還需提交公司章程、法人代表授權(quán)書(shū)、法人代表證明書(shū)、法人代表身份證明及經(jīng)辦人身份證明文件。營(yíng)業(yè)部受理客戶(hù)申請(qǐng)后應(yīng)按公司規(guī)定的審核、審批流程對(duì)客戶(hù)進(jìn)行征信、評(píng)估和授信審批

　　要點(diǎn)：客戶(hù)征信調(diào)查

　　內(nèi)容：證券公司應(yīng)了解客戶(hù)的身份、財(cái)產(chǎn)與收入狀況、證券投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)偏好，并以書(shū)面和電子方式予以記載、保存。客戶(hù)征信調(diào)查的內(nèi)容一般包括：客戶(hù)基本資料；投資經(jīng)驗(yàn)；誠(chéng)信記錄；還款能信調(diào)查力；融資融券需求

　　不符合相關(guān)規(guī)定的和證券公司的股東、關(guān)聯(lián)人，證券公司不得向其融資融券

　　要點(diǎn)：客戶(hù)的選擇標(biāo)準(zhǔn)

　　內(nèi)容：客戶(hù)的選擇標(biāo)準(zhǔn)一般主要包括以下幾方面： 

　　(1)從事證券交易時(shí)間。要求客戶(hù)在申請(qǐng)開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)的證券公司所屬營(yíng)業(yè)部開(kāi)設(shè)普通證券賬戶(hù)并從事交易滿(mǎn)半年以上（試點(diǎn)初期一般都要求滿(mǎn)18個(gè)月以上）。

　　(2)賬戶(hù)狀態(tài)?？蛻?hù)開(kāi)戶(hù)手續(xù)齊全、資料完備，資金賬戶(hù)與證券賬戶(hù)對(duì)應(yīng)關(guān)系標(biāo)準(zhǔn)清晰，交易結(jié)算狀態(tài)良好

　　(3)信譽(yù)狀況?？蛻?hù)信譽(yù)良好，無(wú)重大違約記錄。

　　(4)資產(chǎn)狀況。具有符合要求的擔(dān)保品和較強(qiáng)的還款能力。

　　(5)投資風(fēng)格及業(yè)績(jī)。投資風(fēng)格穩(wěn)健，無(wú)重大失誤和損失，有一定的風(fēng)險(xiǎn)承受能力。

　　(6)關(guān)聯(lián)關(guān)系。非證券公司股東或關(guān)聯(lián)人                                       

　　融資融券業(yè)務(wù)合同的基本內(nèi)容

　　融資融券業(yè)務(wù)合同的基本內(nèi)容包括：

　　(1)證券公司在向客戶(hù)融資融券前，應(yīng)當(dāng)與其簽訂載人中國(guó)證券業(yè)協(xié)會(huì)規(guī)定的必備條款的融資融券業(yè)務(wù)合同。合同應(yīng)由證券公司統(tǒng)一制定、保管和與客戶(hù)簽訂。

　　(2)合同中載明的事項(xiàng)包括：融資融券的額度、期限、利率（費(fèi)率）、利息（費(fèi)用）的計(jì)算方式；保證金比例、維持擔(dān)保比例、可充抵保證金的證券的種類(lèi)及折算率、擔(dān)保債權(quán)范圍；追加保證金的通知方式、追加保證金的期限；客戶(hù)清償債務(wù)的方式及證券公司對(duì)擔(dān)保物的處分權(quán)利；融資買(mǎi)入證券和融券賣(mài)出證券的權(quán)益處理；其他有關(guān)事項(xiàng)。

　　(3)客戶(hù)只能與1家證券公司簽訂融資融券合同，向1家證券公司融人資金和證券。

　　監(jiān)管部門(mén)對(duì)融資融券業(yè)務(wù)的監(jiān)管規(guī)定

　　證券公司應(yīng)當(dāng)按照證券交易所的規(guī)定，在每日收市后向其報(bào)告當(dāng)日客戶(hù)融資融券交易的有關(guān)信息。證券交易所應(yīng)當(dāng)對(duì)證券公司報(bào)送的信息進(jìn)行匯總、統(tǒng)計(jì)，并在次一交易日開(kāi)市前予以公告。

　　證券公司應(yīng)當(dāng)自每月結(jié)束之日起7個(gè)交易日內(nèi)，向中國(guó)證監(jiān)會(huì)、注冊(cè)地證監(jiān)會(huì)派出機(jī)構(gòu)和證券交易所書(shū)面報(bào)告當(dāng)月的下列情況：

　　(1)融資融券業(yè)務(wù)客戶(hù)的開(kāi)戶(hù)數(shù)量。

　　(2)對(duì)全體客戶(hù)和前10名客戶(hù)的融資、融券余額。

　　(3)客戶(hù)交存的擔(dān)保物種類(lèi)和數(shù)量。

　　(4)強(qiáng)制平倉(cāng)的客戶(hù)數(shù)量、強(qiáng)制平倉(cāng)的交易金額。

　　(5)有關(guān)風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)值。

　　(6)融資融券業(yè)務(wù)盈虧狀況。

　　轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)規(guī)則

　　轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)包括轉(zhuǎn)融資業(yè)務(wù)和轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù)。轉(zhuǎn)融資業(yè)務(wù)是指中國(guó)證券金融股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱(chēng)本公司）將自有或者依法籌集的資金出借給證券公司，供其辦理融資業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。轉(zhuǎn)融券業(yè)務(wù)是指本公司將自有或者融人的證券出借給證券公司，供其辦理融券業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。本公司通過(guò)轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)平臺(tái)向證券公司集中提供資金和證券轉(zhuǎn)融通服務(wù)。

　　參與轉(zhuǎn)融通業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)遵循平等、自愿、公平和誠(chéng)實(shí)信用的原則，遵守法律、行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章的規(guī)定。

　　證券金融公司的職責(zé)

　　證券金融公司不以營(yíng)利為目的，履行下列職責(zé)：

　　(1)為證券公司融資融券業(yè)務(wù)提供資金和證券的轉(zhuǎn)融通服務(wù)。

　　(2)對(duì)證券公司融資融券業(yè)務(wù)運(yùn)行情況進(jìn)行監(jiān)控。

　　(3)監(jiān)測(cè)分析全市場(chǎng)融資融券交易情況，運(yùn)用市場(chǎng)化手段防控風(fēng)險(xiǎn)。

　　(4)中國(guó)證監(jiān)會(huì)確定的其他職責(zé)。

　　證券金融公司變更名稱(chēng)、注冊(cè)資本、股東、住所、職責(zé)范圍，制定或者修改公司章程，設(shè)立或者撤銷(xiāo)分支機(jī)構(gòu)，應(yīng)當(dāng)經(jīng)中國(guó)證監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)。

　　代銷(xiāo)金融產(chǎn)品的規(guī)范和禁止性行為

　　證券公司代銷(xiāo)金融產(chǎn)品，不得有下列行為：

　　(1)采取夸大宣傳、虛假宣傳等方式誤導(dǎo)客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金融產(chǎn)品。

　　(2)采取抽獎(jiǎng)、回扣、贈(zèng)送實(shí)物等方式誘導(dǎo)客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金融產(chǎn)品。

　　(3)與客戶(hù)分享投資收益、分擔(dān)投資損失。

　　(4)使用除證券公司客戶(hù)交易結(jié)算資金專(zhuān)用存款賬戶(hù)外的其他賬戶(hù)，代委托人接收客戶(hù)購(gòu)買(mǎi)金融產(chǎn)品的資金。

　　(5)其他可能損害客戶(hù)合法權(quán)益的行為。

　　證券公司從事代銷(xiāo)金融產(chǎn)品活動(dòng)的人員不得接受委托人給予的財(cái)物或其他利益。

　　證券公司中間介紹業(yè)務(wù)的業(yè)務(wù)范圍.

　　證券公司受期貨公司委托從事介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)提供下列服務(wù)：

　　(1)協(xié)助辦理開(kāi)戶(hù)手續(xù)。

　　(2)提供期貨行情信息、交易設(shè)施。

　　(3)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他服務(wù)。

　　證券公司不得代理客戶(hù)進(jìn)行期貨交易、結(jié)算或者交割，不得代期貨公司、客戶(hù)收付期貨保證金，不得利用證券資金賬戶(hù)為客戶(hù)存取、劃轉(zhuǎn)期貨保證金。

　　證券公司從事介紹業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)與期貨公司簽訂書(shū)面委托協(xié)議。委托協(xié)議應(yīng)當(dāng)載明下列事項(xiàng)：

　　(1)介紹業(yè)務(wù)的范圍。

　　(2)執(zhí)行期貨保證金安全存管制度的措施。

　　(3)介紹業(yè)務(wù)對(duì)接規(guī)則。

　　(4)客戶(hù)投訴的接待處理方式。

　　(5)報(bào)酬支付及相關(guān)費(fèi)用的分擔(dān)方式。

　　(6)違約責(zé)任。

　　(7)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他事項(xiàng)。

　　證券公司開(kāi)展中間介紹業(yè)務(wù)的有關(guān)規(guī)定

　　證券公司只能接受其全資擁有或者控股的、或者被同一機(jī)構(gòu)控制的期貨公司的委托從事介紹業(yè)務(wù)，不能接受其他期貨公司的委托從事介紹業(yè)務(wù)。

　　證券公司應(yīng)當(dāng)在其經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所顯著位置或者其網(wǎng)站，公開(kāi)下列信息：

　　(1)受托從事的介紹業(yè)務(wù)范圍。

　　(2)從事介紹業(yè)務(wù)的管理人員和業(yè)務(wù)人員的名單和照片。

　　(3)期貨公司期貨保證金賬戶(hù)信息、期貨保證金安全存管方式。

　　(4)客戶(hù)開(kāi)戶(hù)和交易流程、出入金流程。

　　(5)交易結(jié)算結(jié)果查詢(xún)方式。

　　(6)中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他信息。

　　中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)可以根據(jù)審慎監(jiān)管原則，要求證券公司調(diào)整相關(guān)信息的公開(kāi)方式。

　　約定式購(gòu)回和報(bào)價(jià)回購(gòu)的相關(guān)規(guī)則

　　要點(diǎn)：約定式購(gòu)回相關(guān)規(guī)則

　　內(nèi)容：約定回購(gòu)式證券交易是指符合條件的客戶(hù)以約定價(jià)格向托管其證券的證券公司賣(mài)出標(biāo)的證券，并約定在未來(lái)某一日期由客戶(hù)按照另一約定價(jià)格從證券公司購(gòu)回標(biāo)的證券，證券公司根據(jù)與客戶(hù)簽署的協(xié)議將待購(gòu)回期間標(biāo)的證券產(chǎn)生的相關(guān)利息返還給客戶(hù)的交易。

　　證券公司應(yīng)當(dāng)建立健全約定購(gòu)回式證券交易風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，根據(jù)相關(guān)規(guī)定和自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力確定業(yè)務(wù)規(guī)模

　　要點(diǎn)：報(bào)價(jià)回購(gòu)相關(guān)規(guī)則

　　內(nèi)容：債券質(zhì)押式報(bào)價(jià)回購(gòu)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“報(bào)價(jià)回購(gòu)”）是指證券公司提供債券作為質(zhì)物，并以根據(jù)標(biāo)準(zhǔn)券折算率計(jì)算出的標(biāo)準(zhǔn)券總額為融資額度，向在該證券公司指定交易的客戶(hù)以證券公司報(bào)價(jià)客戶(hù)接受報(bào)價(jià)的方式融入資金，客戶(hù)于回購(gòu)到期時(shí)收回融出資金并獲得相應(yīng)收益的債券質(zhì)押式回購(gòu)。

　　可用作報(bào)價(jià)回購(gòu)質(zhì)押券的債券品種與上交所債券質(zhì)押式回購(gòu)的債券品種相同。標(biāo)準(zhǔn)券折算率適用《標(biāo)準(zhǔn)券折算率管理辦法》發(fā)布的債券質(zhì)押式回購(gòu)標(biāo)準(zhǔn)券折算率